单项选择题

　　1.下列哪种状况不属于70年代以来证券市场出现的新特征( )

　　(A)证券市场国际化

　　(B)证券投资者个体化

　　(C)证券交易多样化

　　(D)金融创新化

　　【正确答案】B

　　2.证券公司的内部监管重点应放在( )

　　(A)公司监管

　　(B)公司管理部门监管

　　(C)基层营业部监管

　　(D)公司领导监管

　　【正确答案】C

　　3.新设立股份有限公司公开发行股票时，要求公司股本总额不少于人民币( )

　　(A)1000万元

　　(B)3000万元

　　(C)5000万元

　　(D)5亿元

　　【正确答案】C

　　4.下列关于证券承销商的说法错误的是( )

　　(A)独家承销某一只股票或牵头组织承销团的证券经营机构称为主承销商

　　(B)协助主承销商组织承销活动的证券经营机构为副主承销商

　　(C)在承销过程中，股票承销商的主要作用在于接受发行人的委托，按照协议以预定的发行条件将股票出售给投资者，从而保证发行人的融资活动快速、成功地开展

　　(D)只有持有企业7%以上股份的证券经营机构，或是其前五名股东之一，才能成为该企业的主承销商

　　【正确答案】D

　　5.承销商在代销股票过程中，获得的代销佣金为实际售出股票总金额的( )

< ……此处隐藏13859个字…… 比例配售、余额即退的发行方法。(4)通过证券交易所交易网络系统竞价发行股票的方法。(5)上网定价发行股票的方法。

　　论述题

　　49.结合我国实际情况，分析发展投资基金对我国经济发展的意义。

　　【正确答案】我国正处于经济体制转轨时期，投资基金不仅仅是一种良好的投资工具，它的发展对我国经济的进一步发展也有着深远的意义。(1)有利于证券市场的稳定发展。 主要体现在股票市场和债券市场上。(2)有利于现代企业制度的建立。 允许投资基金通过持股方式介入国有企业的公司化过程，有利于加速我国现代企业制度的建立。(3)有利于吸收外资。 通过证券市场吸收外资的重要渠道之一就是建立国家基金，利用中外合作基金来间接吸收国外资金。

　　50.有人说“证券公司作为资本市场的一个重要角色，对促进企业并购的发展是至关重要的。”请谈谈你对这句话的理解。

　　【正确答案】证券公司是企业并购的桥梁。一个开放、成熟的资本市场，就是国际化的企业产权自由流动的并购市场，证券公司作为资本市场的一个重要角色，对促进企业并购的发展至关重要，因此大力发展证券公司的并购业务已成为必然。(1)证券公司在企业并购中的作用不可替代。 如提供企业并购咨询服务;制定企业并购战略和财务方案;受被收购方委托，制定反收购计划，防止敌意收购;为并购方筹集资金提供金融服务等。(2)企业并购给证券公司带来机遇。 参与企业购并，有利于证券公司改善其业务结构参与企业并购，有利于证券公司规范业务发展和企业成长。(3)我国证券公司在上市公司并购中可拓展业务 证券公司的一般购并业务 证券公司在购并业务中的证券融资业务 证券公司在购并方面可开拓的